Barrick Gold, Globex Mining, BP – Rohstoffe Im Rampenlicht: Superzyklus gestartet?

Barrick Gold – profitiert doppelt

Barrick Gold profitiert stark vom zuletzt gestiegenen Goldpreis. Doch auch der Kupferpreis hat deutlich angezogen. Hier hat zuletzt China den Markt "leer gekauft" und so die Preise nach oben gedrückt. Gleichzeitig treiben Chinas Marktstützungsaktionen und ein schwacher US-Dollar den Preis. Zuletzt meldete Reuters, dass Russland und China den globalen Kupferhandel manipulieren, indem sie frisches Kupfer als Altschrott tarnen, um internationale Sanktionen und Steuern zu umgehen. Diese Vorgänge verdeutlichen Chinas wachsenden Einfluss auf den Kupfermarkt. Da Barrick auch im Kupferbereich gut aufgestellt ist, gibt es auch dort Rückenwind für den Konzern.

China kauft ebenfalls Gold. Der gegenwärtige Bullenmarkt bei Gold findet noch nicht ausreichend Berücksichtigung im Aktienkurs. Barricks beeindruckendes Portfolio erstklassiger Gold- und Kupferminen wird durch mehrere Zukunftsprojekte ergänzt, von denen einige in diesem Jahr die Produktionsleistung steigern werden. Die strukturellen Veränderungen in der Weltwirtschaft stützen den Goldmarkt nachhaltig. Gleichzeitig könnte sich die Nachfrage nach Kupfer im Zuge der weltweiten Urbanisierung und Elektrifizierung in den nächsten 10 Jahren verdoppeln.

Für Barrick zeichnet sich daher ein profitabler Horizont ab, da das Unternehmen den Beginn eines neuen Rohstoffsuperzyklus erleben könnte. Man sollte bei den gestiegenen Preisen die Prognosen für 2024 übertreffen können, auch wenn sich dies erst in den Zahlen zum 2. Quartal widerspiegeln wird. Derzeit basiert die Prognose auf einem angenommenen Verkaufspreis von 1900 USD pro Unze Gold und 3,50 USD pro Pfund Kupfer. Bereits in Q1 lag der Goldpreis deutlich darüber. Das könnte auch eine höhere Dividende für die Aktionäre bedeuten. Die Aktie notiert derzeit bei 17,37 USD.

Globex Mining – unterbewertet

Globex Mining besitzt ein Rohstoffportfolio, das deutlich über Gold und Kupfer hinausgeht. Die vielfältige Palette von Metallen und Mineralien, die in juristisch sicheren Ländern wie Kanada, Deutschland und den USA vorkommen, umfasst Basismetalle, Spezialmetalle & Mineralien und vor allem Edelmetalle. Insgesamt besitzt das Unternehmen 247 verschiedene Projekte, darunter 123 Edelmetallprojekte, 68 Basismetall- und Polymetallprojekte sowie 56 Projekte für Spezialmetalle und Mineralien wie Lithium, Titan, Seltene Erden, Uran, Kobalt und viele andere. Wer sein Rohstoffinvestment breit streuen will, ist bei Globex Mining genau richtig.

Globex Mining betreibt ein Geschäftsmodell, das sich auf den Erwerb und die Aufwertung von Mineralprojekten konzentriert. Das Unternehmen diversifiziert sein Portfolio durch Exploration und Fachkenntnisse, um das Potenzial der Projekte zu maximieren. Mit einem Fokus auf Einkommen durch Optionen, Verkäufe und Lizenzgebühren strebt Globex nach finanzieller Stabilität ohne Schulden. Alle Projekte und Lizenzen von Globex Mining werden sorgfältig im Hinblick auf historische Ressourcen, Bohrergebnisse, Produktionshistorie und geologische Potenziale ausgewählt. Für 100 Projekte sind Lizenzgebühr-Abkommen geschlossen worden.

Das Geschäftsmodell ist dabei risikolos für das Unternehmen. Wie gut das Konzept funktioniert erkennt man daran, dass das Unternehmen seit 2016 über 100 weitere Projekte akquirieren konnte, ohne Schulden zu machen oder die Aktionäre zu verwässern. Wer mehr wissen möchte, sollte sich heute am 17. April um 14 Uhr die Unternehmenspräsentation von CEO Jack Stoch auf dem International Investment Forum ansehen. Obwohl die Aktie zuletzt schon zulegen konnte und derzeit bei 0,93 CAD gehandelt wird, und damit auf eine Marktkapitalisierung von 52,5 Mio. CAD kommt, ist sie deutlich unterbewertet. Damit wird jedes Projekt lediglich mit rund 213.000 CAD bewertet.

BP - Übernahmegerüchte

BP ist der kleinste Ölmulti und ist nicht nur eine feste Größe in der traditionellen Öl- und Gasförderung, sondern vollzieht auch einen diversifizierten Wandel hin zu einem Energieunternehmen der Zukunft. Im Jahr 2024 zeigt sich der britische Konzern agil entlang der gesamten Wertschöpfungskette. Mit rund 1,4 Mio. Barrel Öläquivalent pro Tag konzentriert sich BP auf profitables Wachstum, ist aber gleichzeitig mit Nachdruck im sich schnell entwickelnden Sektor für erneuerbare Energien unterwegs. Hier spiegelt sich das Bestreben wider, die Ausrichtung als Integrated Energy Company voranzutreiben, ohne dabei die fundamentale Rolle im Bereich der fossilen Brennstoffe zu vernachlässigen.

Der Schritt von BP in den Bereich der kohlenstoffarmen Energie wird insbesondere durch Investitionen in die Photovoltaik und das wachsende Portfolio an EV-Ladestationen sichtbar. Über 2.700 MW netzgebundene Kapazitäten bestätigen den ernsthaften Antrieb, die Energiewende mitzugestalten. Bemerkenswert ist auch die strategische Entwicklung im Kunden- und Produktsegment, wo die Erweiterung des Angebots über herkömmliche Tankstellendienstleistungen hinausgeht und verstärkt in die Sphäre der ganzheitlichen Kundenlösungen vorstößt.

Ein besonders interessantes Kapitel könnte sich mit dem möglichen Interesse seitens des Ölriesen Adnoc aus den Vereinigten Arabischen Emiraten (VAE) eröffnen. Vor kurzem berichtete die Nachrichtenagentur Reuters über Gespräche zwischen Adnoc und BP, die jedoch bisher zu keinem endgültigen Ergebnis geführt haben. Sowohl die gegebenen Marktbedingungen, als auch die unverhohlenen Pläne für solide Aktionärsrenditen, könnten einen positiven Einfluss auf die Aktienperformance nehmen, während das Unternehmen sich einem sich stetig verändernden Energiesektor stellt. Ein Anteilsschein ist für 6,06 EUR zu haben.

Während überall von einer schwächelnden Wirtschaft berichtet wird, zieht der Kupferpreis an. Das ist oftmals ein Indiz dafür gewesen, dass es der Wirtschaft gut geht. Die geopolitischen Spannungen werden ihren Anteil an den gestiegenen Preisen bei Gold, Kupfer und Öl gehabt haben. Barrick Gold profitiert gleich doppelt und ist für die Zukunft gut gerüstet. Die gestiegenen Preise kommen erst im 2. Quartal zum Tragen. Globex Mining ist wie ein Rohstoff ETF. Das Rohstoffportfolio bietet alles was das Herz begehrt und das zu einem sehr günstigen Preis. Langfristig wird die Aktie steigen. BP ist schon deutlich gestiegen, was zum einen an der Dividendenrendite liegen dürfte, aber auch an den aufgekeimten Übernahmegerüchten. Hier sollte man einen Rücksetzer abwarten.